Sejm Rzeczypospolitej Polskiej uchwalił ustawę wprowadzającą do systemu prawnego nowy instrument finansowy w postaci Obywatelskiego Konta Inwestycyjnego (OKI). Proces legislacyjny zapoczątkowano w sierpniu 2025 roku, gdy minister finansów Andrzej Domański przedstawił wstępne założenia reformy mającej stanowić alternatywę dla podatku od zysków kapitałowych.
Projekt ustawy sfinalizowano 2 grudnia 2025 roku, a po przeprowadzeniu konsultacji społecznych został on przyjęty przez Radę Ministrów 5 maja 2026 roku. Podczas głosowania w Sejmie, które odbyło się 3 lipca 2026 roku po wcześniejszym czerwcowym pierwszym czytaniu, posłowie poparli dokument większością 427 głosów przy 5 głosach przeciwnych i jednym wstrzymującym się.
Obecnie ustawa podlega analizie w Senacie, a jej wejście w życie zaplanowano na 1 stycznia 2027 roku. Termin ten uległ przesunięciu względem pierwotnych założeń z połowy 2026 roku na wniosek organizacji branżowych, takich jak Związek Banków Polskich, Izba Domów Maklerskich oraz Izba Gospodarcza Towarzystw Emerytalnych, które wskazały na konieczność zapewnienia dłuższego czasu na dostosowanie systemów teleinformatycznych.
Zasady funkcjonowania
Cechą dystynktywną konta OKI jest naliczanie podatku od całkowitej wartości zgromadzonych aktywów, a nie od wypracowanego zysku, przy czym wysokość daniny pozostaje niezależna od rocznego wyniku inwestycyjnego portfela. Przepisy wprowadzają dwa limity zwolnienia podatkowego: 25 tysięcy złotych dla oszczędności ulokowanych w depozytach bankowych, obligacjach lub bonach skarbowych oraz 100 tysięcy złotych dla środków zainwestowanych w akcje, obligacje korporacyjne lub jednostki funduszy inwestycyjnych.
Kwoty te nie podlegają sumowaniu, a maksymalny próg ochrony kapitału wynosi 100 tysięcy złotych. W pierwszym roku obowiązywania przepisów stawka podatkowa wyniesie 0,85 procent od nadwyżki ponad wyznaczone limity, natomiast w kolejnych latach będzie korygowana powiązaniem ze stopą referencyjną Narodowego Banku Polskiego z dnia 31 października roku poprzedzającego według wskaźnika 19 procent razy stopa referencyjna, z dolnym rygorem bezpieczeństwa na poziomie 0,1 procent.